恒指、國指假期前重上50天線，唯半天市成交減少，較難看出動能，不過長假期前有這種走勢，技術上無論如何都算好。當前形勢，我好想聽聽沈大師的見解。
個人操作主要用ETF 為主的被動投資法，這浪無做對沖 Maximum downside 在7%以內，主要動作是週二將個別股票沽出，以及二月十二日見人工智能ETF BOTZ的反彈力量很弱，換馬至 XBI（SPDR Biotech ETF)，昨日為止 BOTZ 的 STR 已跌穿90 。 其他持有的 ETF ，除 ACWX (ACWI Ex-US ETF) 外，IBUY (Online retail ETF)、ARKW (Web x.0 ETF)、PTH (DWA Healthcare Momentum ETF)、MTUM (MSCI USA Momentum Index ETF) 都已重上50天線，只要週末前仍能保持，應可以鬆一口氣。不過，我得承認，選取 ETF 時我忽略了該 ETF 的平均交易量、買賣差價等等，之後要再修正。
面對2011年以來最大波動，能用最少的精力、最簡單的投資法就處理好，是我希望今年能達到的成就，而這一浪暫時非常成功（二月五日、八日、九日半夜我都睡著。當然，目前我不能確定此浪時否已完結）。GEM 投資法是前人證實過行得通的方法，不再多講。MTUM + Zweig 4+10/30系統是今年第一次用，似乎暫時沒有搞錯。而 ETF 那種可以減少交易次數和費用，又可以達到適度分散減低個股風險，同時亦能保證 beta 升幅， 甚至可以跑贏的投資法，仍然要摸索。我估計4-6 檔動能主題 ETF，再加 SCTR + Zweig 4+10/30 系統，會是值得嘗試的做法。下一樣要考慮的是，何時應清倉持有債券基金、持有那種債券基金最好、以及何時／應否要做對沖的問題。
其實很多板塊己重上50 day MA，S＆P 500 之所以未能重上50天線，主要是受能源、公用及必需性消費品等所拖累。換言之，我認為市底是不俗的
回覆刪除2月5-9日的跌勢仍不能忽視，我抱樂觀之餘要非常審慎的看法。
刪除點解arkk 會無選上？個時sctr 唔夠其他高嗎？
回覆刪除ARKK 的 SCTR 去到比較後期才較高。還有，假如我已持有 web x.0 或者生物科技股，再持有 ARKK會重覆。
刪除麻煩曬 thx CUP~
刪除- 美隊的SCTR 系統用係個股上用過超過一年，的確每週幾花工-~30MIN。
- 表現比SPY 好，但係同時以每週數據計，SD 亦較高，如將SPY 按比例LEVERAGE 上，SCTR SYS 的額外回報會變得不吸引。（當然呢個LEVERAGE 比事前亦不會事前知道）
- 買強中強動能ETF 的ETF 市面上也有一隻，有參考過嗎？
- 係etf 應用時52W ROC 你SET 返幾多？我暫時用30%
- C〉=（H，5yr)*0.85 呢個條件毫不意外也是將最多標的排走的條件
- SCTR 〉=90
- 以上三者加埋應該就差不多確定 C〉P（10W）AND P（30W）；我甚少再睇一下
- 用係ETF 時會有差tradeable 的問題，每日交易量/spread 差等。我的方法係去ETF.com 查個隻ETF 的avg spread, 低過某數（如0.3% 先考慮). 呢個條件下今走踢左 GRN 和SBIO
- 以動能選ETF 再weekly出入，雖然只係4-6 隻，而出場線SET係#20，但係交易量中線應平均維持每週1.X 次出入，每週1/6個portfolio 俾一次0.3% spread "cost" 都幾係一舊錢。當然，已比當年我試SCTR 個股20-30 為輕。
- 出場線你計stockcharts.com SCTR reports for US ETFs 的頭20 定經條件選擇剩低的頭20？
- 部分ETF 開市頭一小時可以十單成交左右，但係MM 又將SPREAD 維持得細（EG 〈0.3%),出事的時候未必有呢個SPREAD。
- 如果ARKK SCTR 未夠高呢個原因合理。但以已有ARKW 同PTH 為原因好似怪怪地。比如有GS，MS 唔買JPM 咁，但三者旨為高SCTR。
- STOCKCHARTS.COM 個ADV SEARCH 係咪廢的？SET SCTR.US.ETF >90 會好多etf 唔見左 ：（
- 舉例昨天排名：ARKW,ARKK,IBUY,SOCL,EZA,FDN,PTH,PNQI[20出場線] THD,ARGT,PSCH,XBI,ITA
- 所以應將已持有的xbi 踢出？感覺上你同時用緊幾個系統去操作不同部分的資金
祝cup~ 和兩個小朋友身體件康~ 好耐無見，琴日先知你再寫已經兩個月~ 以前返工日日開住你個blog 黎抄，好忙，忙到日日差唔多四點先開始做野！近年都做自己野，主要用資產配置加被動黎做，只留下少部分資金做期權過下手癮~
1）SCTR 系統其實花好大精力，效果的確未必比被動投資法好太多（尤其以勞力/回報比）。
刪除2）動用主題ETF的操作方法如新的貼文，仍在摸索階段，所以之後有機會再修改。
3）主題ETF是否應 weekly 或者應該 monthly 才 review，我坦然不知哪個較好。不過買入法應該和個股不同，ETF 應該要趁低買入，捕捉較長的趨勢，而不是突破買入那種方法。
4）如果上週是「出事的時候」，暫時未見 spread 的問題。
5）如果成個組合持有同一行業的股票，就會承受個別行業因素的風險。
6）我是用不同系統操作不同部份資金。坦然最新的動能主題ETF的操作系統仍屬初步階段。舉例，假如有個ETF，動能減低、SCTR排名下跌，而其他符合條件動能較好的ETF 仍都在超買區，應如何換檔，應沽貨持有現金等待？還是轉入指數類的ETF等待？或者如之前所講的，review 時間既 interval 應幾長？未有確實答案。